Investieren für Anfänger ohne das Wall-Street-Fachchinesisch

Ich erzähle dir jetzt etwas Peinliches. Bis ich 27 war, bestand meine gesamte Finanzstrategie aus „Geld aufs Girokonto, hoffen dass am Ende des Monats noch was da ist." Das war's. Das war der Plan. Ich hatte eine betriebliche Altersvorsorge von der Arbeit, die ich bei der Einstellung abgeschlossen hatte, weil die Dame von der Personalabteilung direkt neben mir stand und ich mich nicht traute, Nein zu sagen — aber ich hatte nie reingeschaut. Ich wusste nicht, in was es investiert war. Ich wusste nicht einmal wirklich, was „investiert" bedeutete. Soweit ich wusste, lagen meine Ersparnisse in einem Schuhkarton in irgendeinem Lager.

Mein Kumpel Marcus hat alles verändert. Wir waren in einer Kneipe — denn dort finden lebensverändernde Gespräche offenbar statt — und er erwähnte beiläufig, dass er in dem Jahr 14.000 Euro verdient hatte, ohne irgendetwas zu tun. Einfach durch seine Investments. Im Schlaf. Während er Nachos und Salsa aß, vermutlich.

Ich legte meine Gabel hin und sagte: „Erklär mir das, als wäre ich fünf."

Das tat er. Und jetzt werde ich dasselbe für dich tun.

Warum dein Sparkonto dich leise bestiehlt

Hier ist ein „lustiger" Fakt, der überhaupt nicht lustig ist: Das Geld auf deinem Sparkonto verliert jedes Jahr an Wert. Deine Bank zahlt dir wahrscheinlich so etwas wie 0,5% Zinsen. Die Inflation — die Rate, mit der alles teurer wird — liegt bei durchschnittlich etwa 3% pro Jahr. Dein Geld schrumpft also real um etwa 2,5% jährlich an Kaufkraft.

Anders ausgedrückt: Die 10.000 Euro, die auf deinem Sparkonto liegen? In zehn Jahren wird da immer noch 10.000 Euro stehen (vielleicht 10.500 Euro mit Zinsen), aber es wird nur noch das kaufen, was heute 7.800 Euro kauft. Du hast keinen Cent davon ausgegeben, und es ist trotzdem weniger geworden. Wie ein finanzieller Zaubertrick, den niemand bestellt hat.

Deshalb investieren Leute. Nicht weil sie gierig sind oder CNBC auf einem Ledersessel schauen. Weil Geld auf dem Sparkonto liegen zu lassen das finanzielle Äquivalent ist, dein Auto im Leerlauf an einem Hügel stehen zu lassen. Es rollt rückwärts, ob du es merkst oder nicht.

Was zum Teufel ist ein ETF (und warum sollte es dich interessieren)

Okay. Fangen wir mit dem Vokabular an, denn die Finanzbranche hat einen unglaublichen Job gemacht, einfache Konzepte so klingen zu lassen, als bräuchte man einen Doktortitel, um sie zu verstehen. Brauchst du nicht.

Aktien: Du kaufst ein winziges Stück einer Firma. Wenn die Firma gut läuft, wird dein Stück mehr wert. Wenn sie abstürzt, wird dein Stück weniger wert. Eine Aktie, eine Firma. Einfach.

Indexfonds: Statt einer Firma kaufst du ein winziges Stück von einem ganzen Haufen Firmen auf einmal. Ein S&P-500-Indexfonds zum Beispiel hält Anteile an den 500 größten Unternehmen Amerikas — Apple, Amazon, Costco, das volle Programm. Du wettest nicht auf ein Pferd. Du wettest auf den ganzen Stall. Historisch hat dieser Stall im Schnitt etwa 10% pro Jahr gebracht, über ein ganzes Jahrhundert hinweg. Durch Weltkriege, Pandemien, Finanzkrisen, die Erfindung von TikTok — durch alles.

ETF (Exchange-Traded Fund): Das ist im Grunde ein Indexfonds, der wie eine Aktie gehandelt wird. Du kannst ihn jederzeit kaufen und verkaufen, wenn die Börse geöffnet ist. Es gibt ETFs, die den S&P 500, internationale Märkte, Anleihen, Immobilien und so ziemlich alles andere abbilden. Für die meisten Anfänger sind ETF und Indexfonds funktional dasselbe. Die Unterschiede sind technisch und langweilig. Nimm einen. Weiter.

Kostenquote (TER): Die Gebühr, die du für den Besitz eines Fonds zahlst. Ein breit gestreuter ETF kostet oft 0,03% bis 0,2% im Jahr. Bei 10.000 Euro sind das 3 bis 20 Euro jährlich. Das gebe ich mehr für schlechten Kaffee aus. Manche aktiv verwaltete Fonds nehmen 1% oder mehr, was sich nach wenig anhört, bis du merkst, dass es über ein paar Jahrzehnte Zehntausende Euro frisst. Niedrige Kostenquoten sind dein Freund.

Das ist im Grunde das ganze Wörterbuch, das du brauchst, um loszulegen. Wirklich. Wenn du tiefer einsteigen willst, habe ich darüber geschrieben, wie man ein Aktienportfolio von Grund auf aufbaut. Aber ehrlich gesagt brauchen die meisten Leute gar keine Einzelaktien.

Zinseszins: Der Grund, warum dein zukünftiges Ich dir danken (oder dich hassen) wird

Albert Einstein hat angeblich den Zinseszins das achte Weltwunder genannt. Er hat es wahrscheinlich nicht wirklich gesagt — das Internet schreibt alles Einstein zu — aber wer auch immer es sagte, hatte Recht.

So funktioniert es. Sag, du investierst heute 5.000 Euro und es bringt dieses Jahr 10% Rendite. Du hast jetzt 5.500 Euro. Nächstes Jahr bekommst du 10% auf 5.500 Euro — nicht auf die ursprünglichen 5.000 Euro. Du machst also 550 Euro statt 500. Das Jahr danach 10% auf 6.050 Euro. Jedes Jahr verdienen deine Erträge eigene Erträge. Es ist Geld, das Baby-Geld bekommt, das Baby-Geld bekommt.

Das klingt schrittweise. Ist es nicht. Über lange Zeiträume wird es absurd.

Wenn du ab 25 Jahren 300 Euro im Monat investierst und der Markt seinen historischen Durchschnitt von 10% bringt, hast du mit 65 ungefähr 1,9 Millionen Euro. Du hast nur 144.000 Euro eigenes Geld eingezahlt. Die anderen 1,76 Millionen sind Zinseszins, der sein Ding macht.

Gleiches Szenario, aber du fängst mit 35 statt 25 an. Gleiche 300 Euro im Monat, gleiche Rendite. Du landest bei etwa 680.000 Euro. Immer noch respektabel, aber du hast 1,2 Millionen verpasst, weil du zehn Jahre gewartet hast.

Lass das sacken. Zehn Jahre Warten haben dich über eine Million Euro gekostet. Nicht weil du in diesen zehn Jahren etwas falsch gemacht hast. Nur weil du nicht angefangen hast.

Das ist der echte Grund, warum jeder Finanzmensch wie eine kaputte Schallplatte klingt und „fang früh an" sagt. Es ist keine Floskel. Es ist Mathematik. Und die Mathematik ist gnadenlos.

Die „Ich fange an, wenn ich mehr Geld habe"-Falle

Das höre ich ständig. „Ich fange an zu investieren, wenn ich mehr verdiene." „Ich fange an, wenn ich mein Auto abbezahlt habe." „Ich fange an, wenn ich einen echten Betrag zum Investieren habe."

Dieses Denken klingt logisch. Ist es aber nicht. Es ist Aufschieberitis in einem verantwortungsvoll klingenden Outfit.

Du brauchst keine 10.000 Euro, um mit dem Investieren anzufangen. Du brauchst keine 1.000 Euro. Die meisten Broker lassen dich ein Konto mit buchstäblich null Euro eröffnen und Bruchstücke von Anteilen kaufen. Du kannst 50 Euro investieren. Du kannst 20 Euro investieren. Die Zahl ist fast irrelevant, denn die Gewohnheit ist das, was zählt.

Als ich endlich anfing, richtete ich einen automatischen Sparplan ein: 200 Euro alle zwei Wochen von meinem Girokonto in mein Depot, wo automatisch Anteile eines breit gestreuten ETFs gekauft wurden. Ich dachte nicht darüber nach. Ich checkte den Markt nicht. Ich versuchte nicht, irgendetwas zu timen. Das Geld ging einfach raus, genau wie meine Miete, und ich passte meinen Lebensstil an das an, was übrig blieb.

Das ist übrigens das Geheimnis. Es gibt keinen Trick. Du automatisierst es und hörst auf, darüber nachzudenken. Je langweiliger du das Investieren machst, desto besser wirst du abschneiden. Das ist der seltene Lebensbereich, in dem Faulheit eine Superkraft ist.

Durchschnittskosteneffekt: Die Strategie, die fancy klingt, aber nicht ist

Wenn du einen festen Betrag in regelmäßigen Abständen investierst — wie meine 200 Euro alle zwei Wochen — nutzt du etwas, das sich Durchschnittskosteneffekt nennt. Das bedeutet, manchmal kaufst du, wenn der Markt hoch steht (du bekommst weniger Anteile) und manchmal kaufst du, wenn der Markt niedrig steht (du bekommst mehr Anteile). Über die Zeit gleicht es sich aus.

Das Schöne daran ist, dass du nie die Frage beantworten musst: „Ist jetzt ein guter Zeitpunkt zum Kaufen?" Die Antwort ist immer: „Wen interessiert's, ich kaufe am Dienstag sowieso." Du nimmst das Timing komplett aus der Gleichung.

Ich kann nicht genug betonen, wie befreiend das ist. Der Markt fiel 2022 um 20%. Weißt du, was ich getan habe? Absolut nichts. Ich ließ meinen Sparplan weiterlaufen. Ich kaufte Anteile zum Rabattpreis. Als der Markt sich erholte (wie er es immer getan hat, letztendlich), waren die günstigen Anteile, die ich während der Panik gekauft hatte, plötzlich viel mehr wert.

Die Leute, die in Panik gerieten, alles verkauften, auf den „Tiefpunkt" warteten und versuchten, ihren Wiedereinstieg zu timen? Die meisten verpassten die Erholung. Studien zeigen immer wieder: Wenn du nur die zehn besten Handelstage über einen 20-Jahres-Zeitraum verpasst, werden deine Renditen ungefähr halbiert. Und die besten Tage kommen tendenziell direkt nach den schlechtesten Tagen, wenn alle zu viel Angst haben, im Markt zu sein.

Die fünf Fehler, die dich am meisten kosten

Ich habe die meisten davon gemacht. Lerne aus meinen schlechten Entscheidungen, damit du deine eigenen, anderen schlechten Entscheidungen treffen kannst.

Dein Portfolio jeden Tag checken. Ich öffnete früher meine Depot-App häufiger als Instagram. Jeder rote Tag fühlte sich wie ein persönlicher Angriff an. Ich sah meinen Kontostand um 300 Euro sinken und meine Brust wurde eng. So trifft man emotionale Entscheidungen. Investiere auf Autopilot und schau maximal vierteljährlich rein. Je weniger du schaust, desto besser wirst du abschneiden. Das ist durch echte Studien belegt, nicht nur meine Meinung.

Einzelaktien kaufen, ohne echte Recherche zu betreiben. Tesla kaufen, weil dein Freund es dir gesagt hat, ist keine Strategie. Eine Cannabis-Aktie kaufen, weil du glaubst, die Legalisierung kommt, ist keine Strategie. Wenn du nicht erklären kannst, was die Firma tut, wie sie Geld verdient und warum sie unterbewertet ist, dann spielst du Glücksspiel. Und Glücksspiel ist völlig okay — ich liebe einen guten Pokerabend — aber verwechsle es nicht mit Investieren.

Während eines Crashs verkaufen. Der Markt wird crashen. Das tut er immer. Er wird sich dann erholen. Das tut er auch immer. Während eines Crashs zu verkaufen, realisiert deine Verluste. Nicht zu verkaufen bedeutet, dass diese Verluste nur Zahlen auf einem Bildschirm sind. Die einzigen Leute, die bei einem Börsencrash Geld verlieren, sind die, die verkaufen. Alle anderen warten einfach.

Hohe Gebühren zahlen, ohne es zu merken. Manche Fonds nehmen 1-2% jährlich. Das klingt nach wenig, aber über 30 Jahre bei einem 500.000-Euro-Portfolio ist der Unterschied zwischen einer 0,03%-Kostenquote und einer 1%-Kostenquote buchstäblich Hunderttausende Euro. Immer die Kostenquote prüfen.

Den Arbeitgeber-Zuschuss zur Altersvorsorge nicht voll ausnutzen. Wenn deine Firma vermögenswirksame Leistungen oder einen Zuschuss zur betrieblichen Altersvorsorge anbietet und du das nicht voll mitnimmst, lässt du kostenloses Geld auf dem Tisch liegen. Kostenloses. Geld. Dein Arbeitgeber versucht, dir Geld zu geben, und du sagst Nein. Das ist der nächste finanzielle Cheatcode, den es gibt. Wenn du sonst nichts machst, mach das.

Ein idiotisch einfacher Startplan

Wenn du bis hierhin gelesen hast und diese Mischung aus Motivation und Überforderung spürst — du weißt, dass du etwas tun musst, aber die Optionen lähmen dich — hier ist genau das, was ich tun würde, wenn ich heute bei null anfangen würde:

1. Eröffne ein Depot bei einem günstigen Broker. Dauert fünfzehn Minuten.
2. Richte einen automatischen Sparplan ein. Was du dir leisten kannst. 50 Euro pro Woche. 100 Euro im Monat. Buchstäblich was auch immer.
3. Kaufe damit einen breit gestreuten ETF auf den Weltaktienmarkt oder einen S&P-500-ETF. Ein Fonds. Zerdenke es nicht.
4. Nutze auch alle Zuschüsse deines Arbeitgebers zur Altersvorsorge voll aus. Das kommt eigentlich zuerst.
5. Fass es nicht an. Check es nicht jeden Tag. Verkaufe nicht, wenn der Markt eintaucht. Hör nicht auf den heißen Aktientipp deines Kollegen.
6. Erhöhe deinen automatischen Sparplan ein bisschen bei jeder Gehaltserhöhung.

Das war's. Das ist der ganze Plan. Er bringt dir keine Likes in den sozialen Medien. Niemand macht ein TikTok darüber, alle zwei Wochen einen ETF zu kaufen. Aber es funktioniert. Es funktioniert seit Jahrzehnten. Es wird weiter funktionieren.

Was ist mit Krypto, Meme-Aktien und anderen glänzenden Objekten

Schau, ich werde nicht hier sitzen und so tun, als gäbe es Krypto nicht oder als hätte niemand Geld mit Meme-Aktien gemacht. Das haben Leute. Manche haben viel gemacht. Aber für jeden, der 1.000 Euro in 50.000 Euro verwandelt hat, gibt es hundert Leute, die 5.000 Euro in 400 Euro verwandelt haben und nur nicht darüber posten.

Spekulative Sachen sind als Unterhaltung okay. Leg einen kleinen Prozentsatz beiseite — 5%, vielleicht maximal 10% — deines Portfolios für risikoreiche Wetten, wenn dich das begeistert. Aber der Kern deines Geldes sollte in langweiligen, diversifizierten, kostengünstigen Indexfonds stecken. Der Kern ist der Motor. Das spekulative Zeug ist der Aufkleber. Nur eins bringt dich wirklich irgendwohin.

Der Mindset-Shift, der alles zum Klicken bringt

Die größte Veränderung für mich war nicht zu lernen, was ein ETF ist oder Kostenquoten zu verstehen. Es war der Wechsel von „Investieren ist etwas, das reiche Leute tun" zu „Investieren ist, wie normale Leute aufhören, pleite zu sein."

Jede wohlhabende Person, die ich kennengelernt habe — und ich meine nicht auffällig-Auto-wohlhabend, sondern leise-komfortabel-wohlhabend — tut die gleichen grundlegenden Dinge: weniger ausgeben als sie verdient, die Differenz automatisch investieren und nicht in Panik geraten, wenn der Markt Marktsachen macht. Das ist das ganze Spiel. Die Details sind Fußnoten.

Wenn du tiefer einsteigen willst, wie du generell über Geld denkst, gibt es einige Bücher, die meine Perspektive komplett umgekrempelt haben. Ein paar davon haben wirklich die finanzielle Richtung verändert, auf der ich war, und ich bin nicht jemand, der das leichtfertig über Bücher sagt.

Du musst kein Finanz-Nerd werden. Du musst keine Börsennachrichten schauen oder verstehen, was ein Derivat ist. Du musst nur anfangen, regelmäßig Geld in einen langweiligen Indexfonds zu stecken und dann die übermenschliche Disziplin entwickeln, absolut nichts zu tun.

Dein zukünftiges Ich — das mit 1,9 Millionen Euro mit 65, das sich ein Boot kauft und sich keine Sorgen macht — wird alles der Version von dir verdanken, die diesen Artikel gelesen und tatsächlich etwas getan hat.

Also schließ diesen Tab und eröffne ein Depot. Ich warte. Na ja, ich warte nicht — ich bin hier — aber der Markt wartet nicht. Und jeder Tag, an dem du nicht anfängst, ist ein Tag, an dem der Zinseszins nicht für dich arbeiten kann.

Nachos und Salsa nicht inbegriffen.